ПОЛОЖИТЕСЬ НА РЕАЛЬНЫЕ ДАННЫЕ
Краткое описание принципа торговли опционами на Deribit руками и с помощью бота.
Расчет цены премии на опцион с помощью формулы Блека-Шоулза.
Берем ссылку, что я давал http://www.tradingtoday.com/black-scholes?callorput=c&strike=7500&stock=7794&time=22&volatility=79&interest=1
Пример для страйка 7500, и цене битка в 7794, соответственно дней до экспы 22 и волатильность в таблице IV 79,1% получается цена премии опциона 751 бакса, делим эту цену на курс в 7794 и выходит 0,0963 битка. Лезем в стакан страйка 7500 и видим цену в стакане такую
Сходится.
Значит можно работать=))
Для чего это нужно?
Предположим, я говорю, что биток подымится до 9300 и там от корректируется. А я хочу, условно, отработать на 7500 страйке.
Налили мне по 0,0965 и мне нужно выставить лимитку на продажу на УРОВНЕ БИТКА по 9300.
Идем к формуле и вбиваем следующее
Теперь делим 1912 на 9300 и получаем 0,2055. по этой цене я выставлю лимитку, потенциально предполагая взять х2.
А теперь рассмотрим все тоже самое для страйка 9500, т.к. страйки "в деньгах" или около "денег" дорогие.
Лимитку ставим на 0,0175, условно, налили нам, мы в позе. Берем калькулятор и смотрим по ЧЕМ выставить ТП, согласно формуле, для цены битка в 9300
Делим 632 на 9300 получается 0,0679.
А вот тут уже реальные ИКСЫ!!!
Брали по 0,0175, продали по 0,0679.
Механика работы
Колл это ты берешь актив, который с твоей точки зрения ВЫРАСТЕТ в цене.
Пут - это актив, который с твое точки зрения УПАДЕТ в цене.
Т.е. упрощенно лонг и шорт.
Страйк - цена исполнения.
Вот на примере Колла страйка 7500, при экспирации 28 июня и при цене 9300 биржа тебе обязана отдать разницу между 9300 и 7500, точнее не так, биржа тебе по-уму просто отдает 1 БИТОК, а ты его тут же сливаешь и имеешь разницу в 1800 баксов. Но, так как эти опционы расчетные, то тебе зачислят эту разницу.
НО при условии для Кола, что текущая цена ВЫШЕ цены страйка.
Тут именно эта уловка, что тут как бы нет цены инструмента, а есть ЦЕНА ПРЕМИИ, которая имеет такую волатильность, что волатильность любого альта в период пампа меркнет...
А теперь прикиньте, что эти манипуляции можно проделывать с КАЖДЫМ страйком, на КАЖДОЙ дате экспирации и еще и для Кола (типа лонг) и Пута (типа шорт). Сколько рабочих инструментов будет?
около 40-50.
Любой бот отдыхает при таком наборе...
А если еще учесть, что спред тут КОНСКИЙ, по 15-20%, то выставив лимитки по 10-20 страйкам и если налили, ТУТ ЖЕ СТАВИТЬ в спред, получится Тейк-профит 15-20%.
Сразу возникает вопрос
Все так хорошо, но ГДЕ ПОДВОХ???
А подвох тут один - это ТЕТА опциона.
Если не захламлять мозг излишней информацией, то ТЕТА - это потеря временной стоимости опциона в сутки.
Т.е. опционы для одних и тех же страйков, но с дальним сроком экспирации будут дороже.
Вот именно ЭТО И КРИТИЧНО при флете. и для страйков "в деньгах" и около "денег", т.к. там тикает каждый день минус.
Для дальних страйков и при минимальной премии это не играет роли, Тета там не пашет.
Эта стратегий для волатильности ВЫШЕ 5%
Почему Стреддл (покупка одновременно Колла и Пута ОДНОГО страйк) может отработать в НОЛЬ?
Для дальних страйков, еще раз говорю, Тета не страшна. МЕНЬШЕ минимальной цены не продадут.
Берется Стренгл (конструкция из покупок Кола и Пута РАЗНЫХ страйков) на дальних страйках по минималке и всё...
Невозможно потерять БОЛЬШЕ 100%, т.е. у одной из ног не будет Бидов, об кого закрыться. А вот заработать можно ИКСАМИ за каждый тик цены. Минималка 0,0005 битка, шаг цены 0,0005 битка.
Каждый шаг - ЭТО ИКС, ёптель!!!!!
Вот ставим лимитки на 11к-14к, налили и сейчас по этим страйкам уже плюс. т.к. маркет цена (отмеченная синим) больше минималки в 0,0005 (если только по минималке брали)
Ставить минимальные ордера по 0,0005 битка в зеленые зоны и ТУТ ЖЕ, если нальют выставлять по 0,001 на продажу. Сразу ИКС 2 будет.
И куда бы рынок не качнулся будет профит.
А чтобы диверсифицировать риски фиаско на одной ноге, то позу разбиваем на 2 части и ставим одну часть по 0.001, вторую на 0.002. Тем самым при движении цены в ЛЮБУЮ сторону, одна нога нам компенсирует потери на второй и даст профит... Ручками это конечно муторно, поэтому сделан GraalBot, который заменит все рутину по выставлению и пере выставлению ордеров.
Страта на Стрэнгл (покупка Коллов и Путов РАЗНЫХ страйков), не путать со Стреддлом (покупка Коллов и Путов ОДНОГО страйка).
Ставим лимитки по МИНИМАЛКЕ на 3-5 страйках на Колах и Путах, причем не на крайних (на них маркер цена в "полу"), а там, где есть в стакане ликвидность.
Логика.
При движняке в ЛЮБУЮ СТОРОНУ велика вероятность исполнения.
Скажем, цена идет вниз, у нас исполнился 1-2 страйка Кола, мы делим тейк-профит на ТРИ ЧАСТИ. Первую треть ставим по х2, т.е 0,001, вторую на х3, т.е 0,0015, а третью можно х4-х6, т.е. 0,002-0,003.
Возникает вопрос, а зачем?
Ответ.
Цена движется с коррекциями, соответственно, при отскоке у нас исполнится Пут (там мы тейки расставим так же).
И далее, если цена будет идти в какую-то сторону, на одной ноге будет жесткий минус, а вторая уступами будет забирать профит.
А на качелях в 400-700 баксах туда- сюда мы будем ИКСОВАТЬ на обеих ногах
Руками сей процесс нужно постоянно мониторить.
А Оптион Бот работает как иксовый пылесос=)))
Отчасти это разновидность текучего арбитража.
Будет постоянный перелив из Коллов в Путы и из одного страйка в другой
Фишка еще в чем.
Когда идет движняк, скажем вверх, то на Путах, даже на средних страйках народ очкует и начинает по рынку фиксить ДАЖЕ С УБЫТКОМ позиции, тем самым наливая в биды
Наверняка видели на средних страйках пустые стаканы на БИДЫ. Причем ММ потом очень быстро подставлял объём, но в моменте кто- то фиксил ДУРОМ ВЕСЬ стакан, так что взять посредине доски (на средних страйках) по минималке вполне реально
Да, еще момент, комиссия все же на минимальных ордерах неслабая, 12,5%...
Так что учитывайте и этот момент...., вообще на опционах она 0,04%, но на минималке, уже не раз замечал, что 12,5%....
Каждый страйк - это типа отдельный форк, у которого есть график, стакан, все дела. те же яйца, только в профиль
Ставь минималку, если наливают, в спред ставь на тик больше.
Итак, будем плясать от печки.
Рассматривать будем биток.
Опционы есть с недельной, двухнедельной, месячной, трехмесячной и полугодовой экспирацией.
Нам для стратегии, которую я использую сам и которую уже, использует Оптион Бот, будут приемлемы двухнедельные и месячные экспирации.
Почему?
Недельные не подходят по причине короткого времени жизни, т.к. в этот момент может зафлетить рынок и фикс-ордера не исполнятся, а БИДов не будет. Тогда потеря ВСЕХ потраченных на позиции денег, на экспирации.
Отсюда, двухнедельные и месячные опционы нам дают потенциальную возможность работать на МИНИМАЛЬНЫХ ценах с большой долей вероятности исполнения сделок.
Что здесь что.
Желтым отмечены страйки опционов, т.е. цены исполнения на момент экспирации.
С этим есть нюанс, если цена инструмента ВЫШЕ цены страйка для КОЛЛОВ, то на экспирации вы получите профит, если ниже, то крыться нужно ДО экспирации.
Соответственно, с ПУТАМи все наоборот, если цена инструмента НИЖЕ вашего страйка, то вы получаете профит на экспирации, если выше, то премия сгорает, для этого крыть нужно ДО экспирации
Нам для работы подходят страйки, в которых я пометил ЗЕЛЕНЫЕ биды. Что для Колов, что для Путов, т.к. туда РЕАЛЬНО поставить лимитные МИНИМАЛЬНЫЕ ордера по 0,0005 битка
Так же я отметил СИНИМ цену маркера, вот она ОЧЕНЬ важна в нашем деле.
Если цена маркера ВЫШЕ или равна минимальной цена, то это ЗАВЕДОМО профитная сделка!!!
Т.к. на этом рынке работают, во-первых, Маркет-Мейкеры, во-вторых, простые люди и, в-третьих, боты, то вероятность исполнения ордеров очень высока
Наливают по минималке и при маркете 0,003. Ставя ордер на 0,002-0,0025, и он вскорости исполнялся. Бывало, на проливах, тех, что до 9800 маркер цена была еще около 0,004, а в лимитки-ведерки по 0,0005 очень бодро наливали.
Стратегии
Первая.
Это как раз работа с минимальными ордерами.
если эти заявки исполняются, то формально мы имеем СРАЗУ потенциальные ИКС ДВА, т.к. шаг цены равен минимальному ордеру и следующая цена будет 0,001 (0,0005х2).
Ставим в 3-4-5 страйках минимальные заявки и ждем прихода.
А далее по обстоятельствам, точнее, как вам подсказывает индикатор "жадность-страх", по каким ценам ставить фикс-ордера, х2-х5-х10
Вторая – работа GraalBot.
Он ставит СЕТКУ из ордеров.
Для примера из скрина выше возьмем 20000 страйк. Биды стоят по 0.002 битка.
Мы проделываем старые-добрые наши манипуляции с сеткой=))
Определяем количество, отведенное для данной сделки монет.
Делим его на ЧЕТЫРЕ РАВНЫЕ части и потом вычисляем сколько ордеров мы сможем выставить по ценам 0,002, 0,0015, 0,001 и 0,0005.
Пример.
Есть 0,8 битка для работы.
На каждый уровень сетки выделяем ЧЕТЫРЕ части по 0,2 битка.
Количество лотов для каждой цены будет
Для 0,002 - 100 ордеров
Для 0,0015 - 150 ордеров
Для 0,001 - 200 ордеров
Для 0,0005 - 400 ордеров
Что мы видим? Да во всей красе наш любимый МАРТИН.
Далее надеюсь, что делать с ТП понятно?
Мы так же их выставляем в СПРЕД. т.е. мы ПЕРВЫЕ на фикс сделки.
В GraalBot есть еще разновидность ВТОРОЙ стратегии, с выставления СЕТКИ Тейк-Профитов.
Т.е. мы, войдя в сделку дробим ТП на несколько частей, на 2-3-4, соответственно, первую част ТП ставим в спред, вторую и последующие по шкале "жадность-страх".
Фишка в чем, когда у нас пошел относительный флет, может случится ситуация, когда будет идти работа ВСЕГО ПЕРВЫМ ордером в сетке и ПЕРВЫМ ордером ТП, но это будет ИКСОВАЯ работа....
Все то, что описано, ЖЕЛАТЕЛЬНО проделывать и на КОЛАХ, и на ПУТАХ ОДНОВРЕМЕННО, тем самым мы снижаем риск потери депозита практически ДО НУЛЯ!!!
А тем паче. с сеткой ТП
Примеры
Продажные ордера стоят вот так.
Теперь более прикладной разбор
Окно выставления заявок.
Кликаем на Бид или Аск любого страйка и открывается окно выставления заявок.
Оранжевым отмечено тикер опциона, соответственно, Биток, с экспирацией 26 июля, страйк 20000, (С) - Колл
Зеленым - количество выставляемых ордеров
Красным - цена премии по которой покупаем.
Синим ИТОГОВАЯ сумма в битках, сколько нужно отдать за 100 ордеров по цене в 0,0005
Там еще насчитают НЕРЕАЛИЗОВАННУЮ маржу за комиссию.
НЕМАЛОВАЖНО!!
Комиссия за исполнение минимальных ордеров КОНСКАЯ=))
Максимум 12,5%, учитывайте это.
Т.е. продав, взятый по минималке в 0,0005 битка ордер, за 0,001 ИКС 2 не получится=)))
Будет 50% или ПОЛ ИКСА=)))
Профит будет исходя из того, что берем ПО-МИНИМАЛКЕ, т.е ниже упасть некуда!!!
У нас, как бы, естественный СТОП-ЛОСС!!
Но ловить минималку нужно, как раз на просадках.
Соответственно, минималка бывает на дальних страйках.
Если говорить про Коллы битка, это 19000, 20000 и тд
Сейчас там минимум 0,002-0,003. Но, со временем опцион ТЕРЯЕТ ВРЕМЕННУЮ СТОИМОСТЬ и дешевеет. Это основная проблема при флете.
Но, взяв по-минималке мы этот момент НИВЕЛИРУЕМ, т.к. ниже минимума цена НЕ УПАДЕТ и следующая цена в стакане В ДВА РАЗА БОЛЬШЕ!!!
Это и есть рыночная неэффективность, позволяющая, завершив сделку, ПОЛЮБОМУ поиметь х2, ну за вычетом комиссии 50%
Вопрос-ответ
Профит бывает тогда, когда текущая цена БОЛЬШЕ страйка?
Профит бывает, когда ты продал опцион ДОРОЖЕ, чем взял. Посмотрите любой страйк и спред там.
Это 15-50-100%.
Где вы видели спред в 15%?
Т.е взяв из стакана на бидах и ТУТ ЖЕ выставив в спред свой аск с УЖЕ 15% профита
Тем более можно работать как на битке, так и на эфире.
Минималка на битке 0,0005 битка, минималка на эфире 0,001 эфира.
Т.е. на эфире пробовать работать дешевле
Если подошла дата экспирации, а цена продолжает флэтить, опционы просто сгорят, если не будет покупателей на них?
Да.
На экспирации, если цена на биток НИЖЕ цены страйка, то опционы Колл сгорят
Работать с крайними страйками при близкой экспирации опасно.
Можно работать сеткой лимиток, в этом случае.
Входя В ЛЮБОЙ ИНОЙ ИНСТРУМЕНТ можно получить просадку по цене.
НО, если ты взял по минималке опцион, ниже ее цена не может уйти. Вот на это и расчет
Описание GraalBot.
Вкратце по интерфейсу GraalBot:
Подключение – ввод апи и секрет, выбор торгов тест биржа или реал и подключение к бирже.
Управление ботом – старт стоп бота и отмена всех установленных ордеров.
Логирование – вывод текущей работы бота, ошибок и действий.
Статус – вывод информации о соединении и по аккаунту, балансу и прибыли (выделено красным).
Настройки стратегии- основная таблица для выбора инструментов для работы и их настроек.
Открытые позиции, Открытые ордера, Исполненные ордера – соответствующая информация.
Настройки бота:
Выбор пары CALL или PUT. Можно выбрать стренгл (как на скрине) или стреддл (пары одного страйка в одной строке), тогда бот автоматически будет считать коэффициент между марк ценой одной пары и другой и внесет коррективы к выставлению лотов первого ордера (выставит ордер 2 лота если цена в 2 раза выше не взирая что в настройках стоит 1 лот).
- дефис знак в CALL разрешает работу PUT справа в той же строке.
! восклицательный знак в CALL запрещает покупку в PUT справа в той же строке.
Пустое место или пробел в CALL игнорирует PUT справа в той же строке и бот не видит этой пары.
Все настройки, выборы пар, изменение настроек и видимости пар, требуют перезапуска бота через стоп –старт и иногда через отмену ордеров.
Первый ордер, лот размер первого ордера в лотах, для битка минимальный лот равен 0,1, для эфира 1.
Мартин ордеров, лот коэффициент умножения лота каждого последующего ордера в сетке докупа.
Количество ордеров количество докупочных ордеров в сетке, большое количество или не корректный мартин приведет к появлению ошибки в окне логирования.
Отступ ордера, тик отступы между докупочными ордерами в тиках, для битка тик это 0,0005, для эфира 0,001.
Мартин отступов, тик увеличение отступа на указанное значение в тиках каждого последующего ордера.
Отступ Марк, тик отступ первого ордера или одного единственного от цены маркировки в тиках, для входа в позу.
Трейлинг Марк, тик перестановка одного или первого ордера в сетке(с перестроением сетки) вслед за уходящей ценой при уходе на заданное значение.
Первый ТП, тик величина в тиках от ТП безубытка позы, где выставится тейк профит ордер или первый из сетки ТП. Значение от которого выставится расчетное в зависимости от объема позы и марк цены, автоматически ботом вычисляется тп безубытка с учетом комиссий и от этого значения мы уже ставим свой тп ордера.
Отступ ТП, тик отступы в тиках между тп ордерами в сетке.
Кол-во ТП ордеров количество тп ордеров в тп сетке, Важное правило количество тп ордеров должно быть кратно выбранному первому лоту. Так при лоте 1 на эфире на возможно боту поставить сетку из 2 и более тп ордеров по 1 лоту, или при лоте 1 на битке (10 мин трейдов по 0,1) сетка из 3 тп ордеров не выставится, а только из кратного количества и не более 10.
При покупки бота помогаем и обучаем торговле опционов!